事件によって緊張が高まるカーニバル・ロウで、暗黒の化身とそれを操る悪人との対峙を迫られるファイロ。ヴィネットはバーグにはびこる事件の真相を知る。イモジェンはアグレウスへの想いを抑え切れなくなる。そしてブレイクスピアは、隠していた秘密によって報いを受けることになる。