Dans le Shanghai occupé des années 1930, un grand spécialiste du kung-fu, Chen, revient en ville pour assister aux funérailles de Ho, son maître, décédé dans des circonstances mystérieuses. Shanghai vit sous la dure domination des Japonais. Certains d'entre eux, qui ont créé leur propre école de karaté, entreprennent de ridiculiser Chen. Bien mal leur en prend. Le fier combattant a deux raisons...
